Инфляция стремительно растет, и на квартирном рынке за это расплачиваются самые слабые заемщики

Банк «Ерушалаим», активно работающий в арабском секторе, демонстрирует самую высокую среднюю процентную ставку по ипотечным ссудам. Среди крупнейших банков самый дорогой – «Мизрахи Тфахот». Согласно прогнозам экспертов, наблюдавшееся до недавнего времени небольшое снижение процентных ставок по ипотеке вскоре сойдет на нет.

По данным Банка Израиля, среди пяти крупнейших банков лидирует «Мизрахи-Тфахот», который в марте выдавал наиболее дорогие ипотечные ссуды: в этом банке средняя процентная ставка по ссудам составляла 5,92%. Это выше средней процентной ставки по банковской системе, которая составляла 5,73%, понизившись по сравнению с февралем на одну десятую процента.

На втором месте оказался «Меркантиль» со средней процентной ставкой 5,72%. А самым дешевым применительно к ипотечным ссудам в марте был банк «Бейнлеуми», где средняя процентная ставка составляла только 5,3%. Следует подчеркнуть, что данные Банка Израиля отражают среднюю процентную ставку по фактически выданным ипотечным кредитам и эта ставка не обязательно совпадает с процентами, которые будут предложены клиентам, обратившимся в один из банков.

На различия в процентных ставках, взимаемых банками, главным образом влияют сегменты рынка, в которых они работают, и их готовность идти на риск при кредитовании секторов, считающихся проблемными. Пример – банк «Ерушалаим», который в марте предлагал самые дорогие ссуды. Причина заключается в том, что этот банк очень активен в секторах с высоким уровнем риска, в том числе в арабском секторе, где существуют проблемы с регистрацией недвижимости и ипотеки.

Большинство других банков работают в этом секторе посредством ссуд, не предусматривающих регистрацию ипотеки на недвижимость – это рискованно, и процентные ставки по таким ссудам колеблются от 10% до 20% в год. «Мизрахи Тфахот» менее активен в секторе национальных меньшинств, зато считается относительно удобным банком для некоторых других категорий заемщиков, среди прочего — для ультраортодоксов и тех, кто берет ссуды в рамках проектов «пинуй бинуй» (снос старых домов и строительство на их месте новых). В целом же, клиенты, которым отказывают другие банки, иногда могут получить ссуды в «Мизрахи Тфахот», но расплачиваются за это более высокими процентными ставками.

• Читайте также:
• К осени аренда квартир в Израиле подорожает – и даже сильнее обычного
• Объявление дома «опасным» может стать неприятным сюрпризом для жильцов
• Насколько за год подорожала ипотека и как с этим справиться?

Данные Банка Израиля показывают, что, по крайней мере, в марте общественность не ожидала ускорения инфляции, о котором ЦСБ сообщило в середине апреля, и доля ссуд с привязкой к индексу цен еще немного увеличилась и достигла 26%.

Из представленным центробанком данных также следует, что инфляция сильнее всего ударила по слабым слоям населения. И пример тому опять-таки – банк «Ерушалаим», наиболее активно предоставляющий ссуды в арабском секторе. В этом банке на долю ссуд с привязкой к индексу потребительских цен приходится почти 70% всех кредитов – это в 2,7 раза превышает средний показатель по израильскому ипотечному рынку.

Выясняется также, что составляющая ипотечных ссуд с привязкой к «прайму», то есть к ключевой ставке Банка Израиля существенно не изменилась, оставшись на уровне 12%. Этот вариант ссуд был особенно популярен в период низких процентных ставок, и на пике, два года тому назад, его доля достигала 40%.

На процентную ставку «прайм» напрямую повлияло ужесточение монетарной политики Банка Израиля – растущая ключевая ставка центробанка. Сегодня «прайм» довольно высок (6%), но у этого варианта есть преимущества – удешевление ссуды в случае снижения ключевой процентной ставки и возможность досрочно погасить ссуду без штрафа. Самый же популярный сегодня вариант ипотеки – переменная процентная ставка без привязки к индексу цен: на долю таких ссуд приходится 36% совокупной суммы ипотечных кредитов израильтян.

Нофер Яаков, возглавляющая Национальную ассоциацию консультантов по ипотечным ссудам, заявляет, что небольшое снижение процентных ставок по ипотеке скоро сойдет на нет: «Год начался со снижения процентных ставок в ответ на снижение доходности гособлигаций, но, похоже, эта тенденция уже позади. Мы предполагаем, что в ближайшие месяцы рост средней процентной ставки по ссудам возобновится».

Яаков отмечает, что конкуренция между банками, усилившаяся с падением спроса на ипотеку, работает на благо клиентов: «Сейчас идет война за каждого клиента. Проценты на 30-летние ссуды предлагаются под 4,7%-4,8%, и в ходе переговоров возможно добиться дополнительного снижения ставки».

Однако только вчера банки «Дисконт», «Хапоалим» и «Меркантиль» объявили о повышении так называемой «якорной ставки», определяемой исходя из средней доходности облигаций — на 0,04% по двухлетним ссудам с привязкой и на 0,34% по непривязанным пятилетним ссудам. Ожидается, что другие банки объявят об аналогичном повышении в следующем месяце.

Адар Хореш, TheMarker. Фото: Томер Аппельбаум ∇