Март оставил вкладчиков в фондах повышения квалификации без доходности с начала года

Вслед за февралем и март стал непростым месяцем на фондовых рынках, особенно в США. Но если израильские фонды повышения квалификации общего направления («кранот иштальмут») в среднем завершили февраль без снижения доходности, то в марте избежать потерь не удалось.

Согласно прогнозу инвестиционной компании «Мейтав», по итогам марта фонды повышения квалификации общего направления потеряли в среднем 1% (от 0,8% до 1,5%). Фонды повышения квалификации с увеличенными пропорциями инвестиций в акции потеряли, в среднем, около 3% (от 2,6% до 3,6%). Рост доллара по отношению к шекелю смягчил падения.

Март стал сложным месяцем для индексов на Уолл-стрит. Индекс Dow Jones упал на 4,2%, индекс S&P 500 потерял 5,8%, а индекс Nasdaq рухнул на 8,2%. В Европе тоже наблюдалось снижение индексов, но более умеренное: немецкий DAX упал на 1,7%, французский CAC — на 4%, Eurostoxx 50 — на 3,8%. Индекс Nikkei в Японии упал на 4,1%.

На бирже Тель-Авива индекс ТА 35 завершил март падением на 2,1%, ТА 125 потерял 3,8%. Индекс ТА 90 рухнул на 8,4%.

Свой вклад в падение фондов в марте внесли и облигации, показавшие отрицательную доходность по итогам месяца.

Согласно оценкам, мартовское снижение уничтожило большую часть доходности фондов с начала года, и это после того, как январь все еще был положительным на рынках, а снижение началось в середине февраля.

Таким образом, по итогам первого квартала 2025 года фонды общего направления показывают небольшую положительную доходность в размере 0,3% (широкий диапазон доходности: от положительной с ростом на 1% до отрицательной со снижением на 0,5%).

Фонды, ориентированные на акции, потеряли с начала 2025 года в среднем 1,5% (диапазон от плюс 0,1% до минус 3,2%).

«Детали», Ю.Л. Фото: Pixabay ∇